GDP和房地产，是观察当下形势的两个绝佳切入点。 先说GDP。 现在，全国31个省份已全部公布了今年一季度经济数据。 根据第一财经的统计，如果只看总量，广东排第一，达到了28499亿元，逼近3万亿大关，江苏也达到了27859亿元，位居第二。 广东和江苏，也成了唯二GDP突破两万亿的省份。 紧随其后的，是山东、浙江、河南、四川、福建、湖南、湖北、安徽和上海，GDP都在1-2万亿之间，山东就差不到100亿，也马上到2万亿大关了。 如果看增速，榜单就不一样了。 我们主要看名义增速，也就是不剔除物价变动的GDP增速。
从名义增速来看，一季度，共有13个省份超过10%，分别是山西、内蒙古、宁夏、新疆、陕西、海南、甘肃、青海、江西、贵州、黑龙江、山东和福建。其中北方省份共有9个、南方省份仅有4个。 注意：前五名省份，清一色来自北方。 北方省份，难得扳回一局。 这些年，都在说“南北分化”。 GDP前10城市中，北方仅剩北京一城“充门面”。 在全国经济总量格局中，2012年北方占42.8%，2018年下降到38.5%，到2020年进一步下降到35.5%的比例。 八年时间，北方份额下降了7.3个百分点，每年接近一个百分点。 没成想，在2022年，北方省份后来居上，长三角、珠三角的沿海经济大省，增速反而黯然失色。 这是常态？还是昙花一现？ 蓝白觉得，后者的可能性更大。 山西、内蒙古、宁夏、新疆、陕西，这五个名义增速排名前列的省份，全都是产煤大省。 拿山西和内蒙古来说，是我国第一大、第二大产煤大省，也是仅有的两个年产煤量超过10亿吨的省份。 这两个省份的原煤产量，占全国的55%。 长江证券报告说，2022一季度，受进口减少、冬季补库需求仍存等因素影响，动力煤现货价格震荡上行，动力煤板块业绩为469.63亿元，同比提升85.64%，单季度业绩迎来“开门红”。 煤价上涨，推动产煤大省GDP增速飙升，短期看起来确实亮眼，但指望大宗商品价格一路上行，未免有点不现实。 反过来看，沿海经济大省的落寞，在房地产层面，体现得淋漓尽致。 5月5日，根据中指研究院监测数据，2022年五一假期期间（4月30日-5月4日），重点监测城市新建商品住宅成交面积较去年五一假期下降52.3%。 其中，长三角的宁波、苏州、南京、杭州等重点城市，新房成交面积同比降幅非常大。 杭州在今年五一期间新建商品住宅累计成交1.17万平方米，同比下降75%； 南京新建商品住宅成交4.06万平方米，同比下降67%； 苏州累计成交2.07万平方米，同比下降67%； 宁波成交3.01万平方米，同比降57%。 这几个城市，可是长三角的扛把子城市，当然，上海的数据更不用说了，几乎冰封。
销售数据不行，土拍数据自然也不好。 据好地大数据，2022年4月，长三角（上海、浙江、江苏、安徽）共成交经营性用地（不含工业仓储）312宗，为近五年来最低。 总出让金额 1736.5亿元， 同比去年（1987.4亿元）减少250.8亿元，降幅12.6%。 总成交建面 2196.82万方，同比去年（3335.45万方）减少1138.63万方，降幅 34.1%。 不要小看房地产成交疲弱、土拍下行的影响。 蓝白以前跟大家聊过，地方放松房地产调控的两个逻辑。 1，房子卖得好不好，影响到一个城市上下游的消费。 地产行业里，包含房企、中介、施工、监理、物流、上游材料里，包含建材、建筑和轻工，下游服务里，包含建材、家具家电轻工、物业，最终辐射到餐饮和金融。 2，房子卖得好不好，直接影响开发商的拿地意愿，从而影响政府性基金收入，最终辐射到地方财政收入。 为什么长三角楼市凉凉？ 原因。。。大家都懂。 人口难以跨市跨省流动，看房的人自然会变少，即便各大城市开始放开限购、下调房贷利率，也很难推动房地产市场恢复人气。 一边，是受益大宗商品上涨的北方GDP反超。 另一边，是人气压制下的楼市冰冻。 一南一北，呈现出了近些年罕见的分化形势。 蓝白觉得，无论是资源品的大幅上涨，还是人口出行受限，都是短期扰动因素。 GDP、产业、房地产之间的长期南北分化，并不会因为短期因素形成转折。 相反，在稳增长政策层出不穷的局面下，在央行、央媒不断地密集喊话下，希望正在孕育。 比如，5月4日央行的专题会议指出：执行好房地产金融审慎管理制度，及时优化房地产信贷政策，保持房地产融资平稳有序，支持刚性和改善性住房需求。
比如，5月5日央媒《经济日报》发文指出：房地产金融政策调整应循序渐进，有计划、分步骤地实施，尽量减少对市场的冲击和影响。去年一段时间，个别地方在房地产金融方面存在某些“一刀切”做法，目前正在加以纠正，房地产市场融资和预期有所改善，但政策调整还有空间，仍应持续进行。 这两个表态，意味深长。 尤其是，央行强调了房地产融资平稳，央媒强调了政策还有空间，这就给目前诸多现金流遇到困难的开发商，燃起了新的希望。 要知道，社会面的停顿，只是短时间的特殊情景。 但是，稳增长的大年，5.5%的GDP目标，庞大工业体系、前所未有的基建计划、雄厚的供应链生产能力、巨大的消费内需，才是下半年的主基调。 来源：网易网 |
